Солоха, вслед за нею спешит Бес. А на земле в это время жизнь идёт своим чередом: Панас и Чуб направляются в гости к дьяку, но, застигнутые врасплох метелью, решают отыскать шинок. Расчёты Беса не оправдались.
Празднично одетая Оксана кокетливо охорашивается перед зеркалом, любуясь своей красотой. Незаметно вошедший Вакула останавливается в восхищении. Не так просто завладеть её сердцем. Тем временем Чуб, успевший посетить шинок, навеселе возвращается домой. Сделав вид, что в темноте не узнал Чуба, Вакула выпроваживает его за дверь. Оксана упрекает незадачливого кузнеца. Чтобы досадить Вакуле, она говорит, будто у неё есть другой возлюбленный. Удручённый кузнец уходит. Оксана сожалеет, что так жестоко дразнила Вакулу. Её думы рассеивают весёлые подруги и парубки, идущие колядовать, но она отказывается идти с ними. Оставшись одна, Оксана признаётся себе, что любит Вакулу.
Солоха и Бес вернулись из полёта. Чтобы развлечься, они решают сплясать гопака. Пляс прерывается громким стуком в дверь.
Солоха прячет Беса в мешок. Входит пан Голова, один из её многочисленных поклонников. Беседа вновь прерывается стуком в дверь. Солоха прячет Голову в другой мешок и впускает Школьного учителя. Его назойливые ухаживания не имеют успеха;
даже песенка, специально сочинённая для Солохи, не смягчает её сердца. Но опять стучатся; гость в смятении. Солоха прячет
Школьного учителя в последний свободный мешок. В хату входит Чуб. Ласково встречает Солоха желанного гостя. Однако неожиданно возвращается домой сын Вакула. Не на шутку перепуганная Солоха предлагает Чубу влезть в тот самый мешок, где притаился Школьный учитель. Вошедшему Вакуле Солоха советует переночевать в кузнице. Тот соглашается, но хочет забрать с собой мешки; хотя поднять их не в силах. А ведь совсем недавно он гнул пятаки, ломал подковы руками; видно, тоска и безответная любовь вконец иссушили молодца. Упрямый кузнец не желает поддаваться кручине и вытаскивает мешки.
Молодёжь колядует под окнами, звенит весельем рождественская ночь. К колядующим присоединяется Оксана. Проходит
Вакула, нагруженный тяжёлыми мешками. Смех и веселье усиливаются. У подруги Одарки Оксана замечает чудесные черевички. Вакула обещает ей достать такие же. Но Оксане этого недостаточно: она торжественно объявляет, что выйдет за него замуж не раньше, чем получит черевички — те, что носит сама царица. Вконец расстроенный Вакула уходит с маленьким заплечным мешком, в котором спрятался Бес. Остальные мешки остаются лежать у дороги, и молодёжь устремляется к ним. Ко всеобщему удивлению из мешков вылезают Чуб, Голова, Школьный учитель. «А славную сыграл я с вами шутку?» — говорит не растерявшийся Чуб под общий смех.
